Como todos los meses, se renueva en abril para las y los ahorristas la posibilidad de invertir un excedente de los ingresos. En ese sentido, el área de Finanzas de Banco Provincia comunicó las nuevas alternativas disponibles según los tres perfiles de riesgo que puede asumir cada persona: conservador, moderado o agresivo.
Esto depende de distintos factores como el nivel de riesgo que estén dispuestas y dispuestos a tomar, el plazo que podrán esperar para cobrar un retorno y la facilidad que implique determinada inversión. Bonos, acciones, plazos fijos y Fondos Comunes de Inversión siguen siendo en abril algunas de las principales recomendaciones de la banca pública bonaerense.
Cabe recordar que para conocer el tipo de inversor que es cada ahorrista en función de las características mencionadas, Banco Provincia ofrece un TEST simple y rápido que permite determinar en qué categoría se ubica cada uno.
Recomendaciones de inversión para perfiles conservadores
Se trata de personas que no quieren asumir grandes riesgos. Busca preservar el capital y tener disponibilidad inmediata del dinero invertido. Suelen elegir alternativas de baja volatilidad y corta duración.
Una opción recomendada para este segmento es el Plazo Fijo Tradicional, un instrumento de inversión de bajo riesgo a través del cual Banco Provincia le paga a las y los inversores una tasa de interés por mantener el dinero inmovilizado. Actualmente la entidad ofrece una tasa del 78% y permite obtener una tasa efectiva anual del 113% para las imposiciones a 30 días.
Además, las y los clientes del Banco cuentan con la comodidad de concertar un plazo fijo y renovarlo a través de Banca Internet Provincia (BIP). Para eso, se debe seguir la ruta Inversiones/Plazo Fijo/Constitución.
Por otro lado, el Banco recomienda el Plazo fijo UVA pre-cancelable, con rendimiento CER + 1% (el nivel tasa de inflación más el 1%) a 90 días, que asegura un rendimiento real positivo contra el alza de precios.
Cabe destacar que el titular del Plazo Fijo UVA pre-cancelable, tiene la posibilidad a partir del día 30 de optar por ejercer la posibilidad de pre-cancelación y obtener la Tasa de pre-cancelación o continuar hasta el vencimiento y obtener la tasa del 1% más la variación porcentual del Índice UVA en las fechas del Plazo Fijo.
A su vez, para una administración eficiente de liquidez, el Banco recomienda a las y los inversores de perfil conservador invertir un porcentaje de la cartera en el Fondo Común de Inversión “1822 Raíces Ahorro Pesos”, con posibilidad de rescate en el día.
En la jerga de los inversores a este tipo de fondos se los conoce como money market. Es una herramienta cuyo uso crece constantemente, porque si bien ofrece un interés por debajo de un plazo fijo, no requiere inmovilizar el dinero durante 30 días.
La suscripción o el rescate de fondos es muy fácil. Desde BIP/Fondos Comunes, las y los clientes solo deben elegir Suscripción o Rescate de fondos y seguir los pasos propuestos.
Importante: las suscripciones o rescates se reciben hasta las 16 horas y se debe tener presente el plazo de rescate asociado a cada FCI (Fondo Común de Inversión).
Recomendaciones de inversión para perfiles moderados
En este caso, las personas buscan una apreciación moderada del capital. A diferencia del perfil conservador están dispuesto a invertir a un plazo de tiempo mayor, pero sin incurrir en demasiados riesgos.
Como ya mencionáramos en marzo, una opción interesante sigue siendo el escalonamiento de Plazo fijo tradicional o UVA, de tal forma que vayan venciendo en forma mensual (recordemos que el plazo mínimo de imposición para PF UVA es de 90 días, pero tres operaciones escalonadas mensualmente podrían brindar una ganancia mensual).
Las letras de la Provincia de Buenos Aires aparecen como una muy interesante alternativa. En la última licitación, las tasas se ubicaron en: 81,99% a 55 días, de 92% a 119 días, CER+5% (el nivel de inflación que mide el Indec más un 5% extra) a 182 días y un bono CER+10,75% a 2024.
Para aquellos inversores moderados, que se sienten cómodos con deuda en pesos tienen como alternativa de inversión la letra lecer X18L3 Cer+5% que vence el 18 de julio de 2023, por el potencial atractivo de la oferta de refinanciación a la cual puede estar sujeta. Por otro lado, la letra LEDE S30J3 en niveles de tasas de 90,7% luce muy atractiva.
Podes comprar o vender desde el BIP/Inversiones/Bonos y Acciones, ya sea eligiendo 1) Operar Bonos; 2) Operar Acciones o 3) Vender Tenencia. Sólo días hábiles de 11 a 18 horas.
También, la Letra del Tesoro de la Provincia S30J3 en niveles de tasa de 90% luce muy atractiva, de acuerdo al Área de Finanzas del Banco.
Recomendaciones de inversión para perfiles agresivos
En este segmento, el principal objetivo es maximizar el rendimiento de la cartera. Para eso hay que asumir un mayor nivel de riesgo y un horizonte temporal de largo plazo, que permite la recuperación de eventuales pérdidas de capital en lo inmediato.
Para perfiles agresivos, una alternativa de inversión en cuanto a los bonos en dólares es la de adquirir el Global GD38 debido a su cupón más alto o el GD35, aunque es difícil visualizar catalizadores positivos que favorezcan una suba inmediata y habrá que estar dispuesto a asumir mucha volatilidad.
Para aquellos inversores que busquen posicionarse en acciones del panel S&P Merval, una recomendación es el Fondo Común de Inversión (FCI) 1822 Raíces Valores Negociables, pero asumiendo un horizonte de inversión de largo plazo dada la volatilidad exterior a través de las acciones de empresas argentinas que cotizan en Wall Street que podría sumarse a la local en el corto plazo, como ya ocurrió en marzo.
Para este tipo de perfiles, seguimos favoreciendo acciones de empresas de China a pesar de la recuperación ya iniciada y en parte impulsada por anuncios de división de compañías como BABA o JD en varios negocios para incrementar el valor del grupo. Aun así, recalcamos que se trata de una posición agresiva y de largo plazo, siempre en base a la hipótesis de recuperación del consumo del gigante asiático.